Begränsningar av finansiella rapporter (5 begränsningar)

Tillverkningskontot, handelskontot, resultaträkningen och balansräkningen är fulla av information om verksamhetsresultaten och det berörda företagets finansiella ställning. Faktum är att det skulle vara otänkbart att bedöma prestanda och stående av ett företag utan stöd av dessa två uttalanden. Ett företag förklarar sin effektivitet, lönsamhet och stående genom dem och det är på grund av detta att bokföring sägs vara verksamhetsspråk.

Meddelandet som förmedlas av uttalandena är emellertid inte ofelbart och ofta bör man inte lätt acceptera slutsatserna som anges i bokslutet. Detta beror på att utlåtandena i sin natur drabbas av ett antal begränsningar.

Begränsningarna är huvudsakligen följande:

(1) Trots den stora tonhöjden för närvarande om redovisningsstandarder, vars senaste ansträngningar gjorts av Institutet för Chartered Accountants i Indien, har ledningen ett val ur ett antal redovisningsprinciper, främst när det gäller värdering av lager, avskrivningar, provision för gottgörelse, behandling av forsknings- och utvecklingsutgifter etc. Detta kommer att förstöra jämförbarheten mellan ett företag och en annan. Ibland förändras ledningen efter några år. I så fall kan siffror för det år då förändringen görs inte jämföras med tidigare år.

(2) Det finns många parter som är intresserade av bokslutet. Innehavare eller aktieägare, arbetarna, investerarna, fordringsägarna etc. är några av de uppenbara parterna som är intresserade av företaget och därmed i de berörda finansiella rapporterna. Finansanalytiker och akademiker är också intresserade.

Tyvärr är informationen som berör dessa parter olika och det är svårt att upprätta en uppsättning finansiella rapporter som kommer att vara lika användbara för alla parter. När det gäller frågor måste utlåtandena om företagen utarbetas i Indien i enlighet med aktiebolagslagen i Schema VI, vilket oftast är ur aktieägarens synvinkel.

Uttalandena som upprättats idag utövar endast vårdnadsfunktionen och visar huruvida de medel som anförtrotts förvaltningen har hanterats tätt. Uttalandena är ganska defekta ur beslutsfattarens synvinkel. En aktieägare kan ha svårt att besluta på grundval av uppgifterna i bokslutet om man ska avyttra sina innehav eller öka dem.

(3) En av de viktiga begränsningarna som finansiella rapporter lider för är det faktum att kvantitativa faktorer, översatta i form av pengar, är de enda faktorer som kan avslöjas i uttalandena. Det kvantitativa innehållet i finansiella rapporter i Indien har ökat efter erkännande, till exempel måste kvantiteter också ges för försäljning, inköp och lager.

Ändå kan sådan information inte kasta tillräckligt med ljus på de kvalitativa faktorerna, nämligen arbetstagarnas och konsumenternas attityder mot företaget, forsknings- och utvecklingsinsatserna, kvaliteten och kaliberna i förvaltningen etc. Dessa är avgörande för företagets fortsatta framgång .

(4) En stor ansträngning görs idag för att utvärdera mänskliga resurser till företagens förfogande. Dessa ansträngningar har dock ännu inte blivit kronade med framgång och det är långt innan en meningsfull bild om den viktigaste tillgången kan bokas i bokslutet. Kortfattat kan dock styrelsens rapport helt klart beskriva fullständigt, såvida det inte är skadligt att avslöja information till konkurrenter, företagets problem, företagets planer och det sätt på vilket företaget förbereder sig för att möta framtiden.

(5) Slutligen, men inte minst, har finansiella rapporter nu börjat lida av en mycket allvarlig begränsning som härrör från det stora fallet i pengarnas värde, det vill säga inflationen. Även om ett företag är tio år gammalt, kommer värdena på de tillgångar som anges i balansräkningen att vara helt i linje med de rådande värdena. Det innebär att lönsamheten utarbetas på grundval av balansräkningarna kommer att vara vilseledande.

Vidare ska det inses att en stor vinst som redovisas i ett företags resultaträkning idag beror på inflation och därmed illusorisk. Detta bevisas av det faktum att ett stort antal fabriker i Indien idag är sjuka eftersom de trots att de rapporterade goda vinster tidigare inte kunde bygga upp tillräckligt med pengar för att ersätta sin anläggning och maskiner när den var utsliten.

Det har varit en stor insats i många länder idag att ta hänsyn till inflationen under rapportering till aktieägarna och Inflation Accounting idag är ett mycket levande ämne. I England har ämnet nått slutgiltighet; Storbritannien har antagit nuvarande kostnadsredovisningsmetod för att hantera problemet.

Det finns ett antal invändningar mot att upprätta finansiella rapporter endast på grundval av inflationen. Samförståndet är att de finansiella rapporterna fortsätter att förberedas på traditionell historisk basis, men dessutom bör det finnas kompletterande uttalanden för att visa effekten av inflationen både på det redovisade resultatet och även på den finansiella ställningen.

Låt oss ägna en liten tanke på konsekvenserna av valet av en redovisningsprincip. Antag att ett företag värderar sitt slutbestånd på grundval av det vägda genomsnittet och ett annat företag värderar sina lager på första inledningsbasen. Värdena kommer att vara annorlunda och därmed kommer vinsten som avslöjas av vinst- och förlustkontot också att vara annorlunda.

Ett annat exempel kan tas från avskrivningar. Valet är att sprida avskrivningarna jämnt över tillgångens livslängd (rak linje) eller minskande värde. Priserna kommer att vara radikalt olika; under linjebasis, för ett tioårigt liv är årskursen 10% på den ursprungliga kostnaden. kursen kommer att vara ca 30% -och minskningsbalansen i den andra metoden.

Om tillgångskostnaden är Rs. 10, 00 000, kommer avskrivningarna att bli Rs. 1, 00, 000 varje år på linjebasis. Mängden, enligt den andra metoden, kommer att vara omkring Rs. 3, 00 000 i det första året, Rs. 2, 10, 000 i andra året och så vidare. Man kan se att den redovisade vinsten varierar beroende på valet av avskrivningsmetoden.

Dessa två exempel visar att den redovisade vinsten och därmed värdena på tillgångar (och skulder) som redovisas i balansräkningen kommer att bero mycket på ledningsbeslut i detta hänseende. Det visar att det måste finnas vissa standarder som ska följas för upprättandet av bokslutet, så att det finns en minimal möjlig tvetydighet och osäkerhet om siffrorna i slutredovisningen.