Operation av stora banker på den internationella marknaden

De stora bankerna kan operera på den internationella marknaden genom någon av följande metoder: 1. Korrespondentbank 2. Residentrepresentant 3. Bankbyråer 4. Utländska filialer 5. Utländska dotterbolag och medlemsförbund 6. Internationella banktjänster 7. Insamling av dokumentärräkningar för Import 8. Insamling av exporträkningar 9. Inlåning och återbetalning av fonder 10. Förhandling av exporträkningar 11. Övriga tjänster.

1. Correspondent Banking:

Banker har ett korrespondentförhållande med andra banker i nästan alla länder där de inte har ett eget kontor. Ett NOSTRO-konto upprätthålls hos bankerna i andra länder för detta ändamål för att underlätta internationella betalningar och samlingar för sina kunder.

2. Bosattrepresentant:

Bankerna öppnar representantkontor i utländska centra och skickar en tjänsteman från hemlandet som hemvist. Representationskontoret ger sina kunder rådgivning och andra tjänster i samband med bankverksamhet, särskilt det etniska samhället som är skyldigt till bankens hemland. Dessa är inte bankkontor och kan inte acceptera lokala insättningar och göra lokala lån.

Huvudsyftet med dessa kontor är att ge information om lokala affärsmetoder och villkor, inklusive kreditvärdighet hos potentiella kunder och bankens kunder. De boenderepresentanter har nära kontakt med lokala korrespondentbanker och ger hjälp vid behov.

3. Bankbyråer:

En byrå är som en filial i alla avseenden, förutom att den inte kan hantera vanliga detaljhandeln. Byrån kan hantera de lokala penningmarknaderna och valutamarknaden. Det kan ordna lån, tydliga bankförslag och checkar och kanalisera utländsk fond till hemlands finansiella marknader.

4. Utländska grenar:

Stora affärsbanker öppnar ofta filialer i världens viktiga finansiella centra och verkar som lokala banker i dessa centra. I allmänhet är utländska filialer föremål för både lokala bankregler i mitten och hemlandets regler. Finansieringen av en utländsk filial är införlivad med moderbankens, även om den utländska filialen måste behålla separata bokföringsskatter för skattemässiga ändamål som även för de lokala tillsynsmyndigheterna i det utländska centret.

I posten andra världskriget öppnade handelsbanker i USA och Storbritannien sina filialer i nästan alla världens länder, vilket spelade en stor roll för att öka bankernas affärsvolym och vinst. Senare vågade bankerna från andra länder, inklusive Indien, ut och öppnade sina filialer för att underlätta deras internationella bankverksamhet.

5. Utländska dotterbolag och medlemsförbund:

En utländsk filial är en del av moderorganisationen som är inbyggd i bankens hemland, medan ett utländskt dotterbolag är en lokalt inbyggd bank som helt eller delvis ägs av en utländsk bank. Sådana dotterbolag utför alla typer av bankverksamhet och har inte stor skillnad med de lokala bankerna. Dessa dotterbolag kontrolleras av utländska ägare även om det utländska ägandet är partiellt.

6. Internationella banktjänster:

Stora affärsbanker tillhandahåller följande tjänster för att underlätta gränsöverskridande handelstransaktioner:

a) Öppna kreditbrev för sina importörer.

(b) Rådgivning / bekräftelse av kreditbrev som öppnats av den utländska köparen som gynnar exportörens kunder.

c) ge ekonomiskt stöd till exporthandeln, som omfattar

(i) Förpackningskredit.

(ii) Inköp / rabatt / förhandling av exporträkningar.

(iii) Förskott mot insamlingsräkningar.

(iv) Att tillhandahålla köparens / leverantörens kredit etc.

(d) Inlåning av pengar i utländsk valuta / hemvaluta och insamling av kontroller / andra instrument.

(e) Överföringar eller betalningar i utländsk valuta / hemvaluta

(f) Inlåning av inlåningskonton i utländsk valuta för utländska hemvist och de inhemska kunderna som tjänar utländsk valuta.

(g) Insamling av dokumentärräkningar för både import och export.

För att tillhandahålla dessa tjänster ovan måste bankerna utnyttja följande faciliteter:

en. SNABB:

Samhället för globala interbank finansiella transaktioner (SWIFT) är en organisation av internationella banker med sitt huvudkontor i Belgien. Det är en mekanism för att tillhandahålla en säker plattform för utbyte av finansiella meddelanden mellan bankerna. Till exempel när en indisk bank skickar en överföring till New York, måste den skicka ett meddelande till New York Bank för att debitera sitt NOSTRO-konto och betala ett visst belopp till mottagaren, vars uppgifter anges i meddelandet.

New York Banken måste kontrollera äktheten i meddelandet. SWIFT tillhandahåller vissa kodnummer till medlemsbankerna som ingår i meddelandet och New York Bank måste avkoda numren för att bekräfta äktheten i meddelandet och sedan utföra betalningsinstruktionen. SWIFT-meddelanden skickas via elektroniska medel och når därför destinationen på nolltid.

b. Fedwire:

FEDWIRE är ett betalningssystem som drivs av Federal Reserve System i USA och används för att lösa betalningar mellan bankerna över USA i USA. FEDWIRE är ett system för elektronisk överföring av meddelanden för överföring av medel från en bank till en annan över hela USA.

c. POMMES FRITES:

Clearing house inter-bank betalningssystem (CHIPS) är ett annat interbank-betalningssystem som är verksamt i USA. Detta är ett clearinghus, oberoende av Federal Reserve System of USA och är det mest populära interbank-betalningssystemet för amerikanska dollar. Bankerna får sig registrerade hos CHIPS och få ett ID-nummer, vilket säkerställer korrekt betalning till den mottagande banken för den slutliga stödmottagarens kredit.

d. CHAPS:

Clearing House Automated Payment System (CHAPS) är clearinghuset i Storbritannien och utför liknande funktioner som CHIPS i USA. Här är naturligtvis uppgörelsen gjord i brittiska pund.

Följande kommersiella villkor används ofta i internationell handel och för hantering av handelsräkningar.

Kännetecknande för nämnda villkor anses vara viktigt:

(a) EXW:

Ex workshop. Säljaren kommer att göra varorna färdiga (vägda, inspekterade och packade) för leverans och behålla samma i sin fabrik för transport av varor från fabriken. Alla andra avgifter kommer att bäras av köparen.

(b) FCA:

Gratis operatör. Säljaren är ansvarig för att leverera varorna till transportören eller transportören som anges av köparen. Så snart varorna överlämnas till transportören överlåter risken och ansvaret för varorna till köparen.

(b) FAS:

Fritt bredvid skeppet. Säljaren ska göra varan klar för leverans och leverera dem vid bryggan längs det angivna skeppet där varorna ska lastas för leverans. Vid mottagande av bevis på leverans av varor längs skeppet av säljaren överförs risken och ansvaret till köparen.

(d) FOB:

Gratis ombord. Säljaren ansvarar för lastning av varorna i det skepp där köparen har bokat utrymme. Tillsammans med lastningen av varorna övergår risken och ansvaret till köparen.

(e) CFR:

Kostnad och frakt. Bortsett från kostnaden för varorna måste säljaren också bära transportkostnaderna, dvs han måste betala frakten för fartyget. Enligt CFR måste säljaren se till att varorna transporteras till den plats som köparen heter.

(f) CIF:

Kostnad, försäkring och frakt. En stor del av den internationella handeln sker med CIF-villkor. Under detta måste säljaren bära kostnaden för varor, försäkring och frakt för att transportera varorna till den plats som köparen heter.

(g) DES:

Levereras Ex-ship. Här slutar säljarens ansvar när fartyget når hamnen specificerad av köparen.

Ovanstående villkor kallas kollektivt som INCOTERMS, som står för internationella kommersiella villkor som kodifierats av Internationella handelskammaren, för att säkerställa enhetlighet i rättigheter, skyldigheter och risker hos köpare och säljare.

7. Insamling av dokumentärräkningar för import :

Banker som bedriver internationell verksamhet måste hantera dokumentärräkningar som täcker försändelsen av varor från en plats till en annan. Säljaren / exportören drar en uppsättning dokument, gemensamt känd som dokumentation, på köparen eller importören.

Dokumenten inkluderar:

(i) växelkurs

(ii) Faktura;

(iii) Fraktdokument, dvs. lastbil / flygbiljett / järnvägs kvitto, etc. och

iv) Kreditbrev.

Vid mottagandet av räkningen informerar banken den drawee (importören) och råder honom att betala eller ta emot räkningen. Om det är en efterfrågningsavgift, dvs dokumentet betalas vid presentationen, ska importören göra betalning innan du får dokument från banken för att ta emot varorna från ankomsthamnen. Om det är en avräkningskonto, det vill säga räkningen betalas efter en viss period från bankens presentationsdatum. importören ska överlämna sin acceptans till banken för att få dokumenten för att ta emot leverans från ankomsthamnen.

På förfallodagen ska importören betala beloppet till uppsamlingsbanken. Samlingsbanken ska därefter överlåta medel till den utländska exportörens bank för krediter av hans konto. Uppgiftsbanken instruerar sin filial eller korrespondentbanken att betala insamlingsbeloppet till debiteringen av sitt NOSTRO-konto med det senare.

8. Insamling av exporträkningar :

Exportör drar en uppsättning av faktura som täcker fakturan, växelkursen, konnossementet / flygbiljett / järnvägs kvitto etc., kreditbrev och andra handlingar, som anges av importören, och överlåter hela uppsättningen till banken. Dokumentet kommer också att innehålla ett bevis för att exportören förklarar tullmyndigheterna om varornas försändelse. Deklarationen måste göras i en angiven form.

I Indien är nämnda formulär känt som GR-formulär, som ska lämnas in till tullmyndigheterna i två exemplar. Tullmyndigheterna kommer att vidarebefordra den ursprungliga GR-blanketten till valutaförvaltningsavdelningen i Indiens reservbank. Dubbelkopia av GR-formuläret, vederbörligen undertecknad av tullmyndigheterna, ges till banken tillsammans med övriga handlingar.

Banken, efter granskning av dokumenten, skickar dem till den utländska köparens bank för insamling med anvisningar för att samla summan av dokumentet och ordna att kreditera sitt NOSTRO-konto vid utlandscentret.

Vid mottagandet av betalningen gör exportörens bank betalning i hemvalutan till exportören och skickar duplikat GR-blanketten till Indiens reservbank som bevis på mottagandet av betalningen för leverans av varor ut ur landet.

Insamling av räkningar, både för import och export, regleras av bestämmelserna i "International Rules of Collection" (URC) från Internationella handelskammaren.

9. Inlåning och återbetalning av fonder :

Både in-och utbetalning av fond i gränsöverskridande transaktioner passerar genom NOSTRO-kontot. Vid mottagandet av fonden från sändaren arrangerar banken att kreditera mottagarens bankens NOSTRO-konto och skickar ett meddelande till detta. Betalningsbanken betalar beloppet till mottagaren, efter att ha försäkrat sig om att beloppet har krediterats i sitt NOSTRO-konto.

10. Förhandling av exporträkningar:

Inköp eller diskontering av en exporträkning som lämnas in under en kreditbrev kallas förhandling. Krediteringsbrevet säkerställer betalning av den utländska köparens faktura, förutsatt att de handlingar som lämnats av exportören överensstämmer med kraven i kreditbrevet. Således, om dokumenten är enligt villkoren i LC, är risken för betalningsförlust från den utländska köparen obefintlig. Därför är alla banker angelägna att förhandla om exporträkningar, förutsatt att LC inte begränsar förhandlingar till en viss bank.

Vid mottagandet av exporträkningen, förhandlingsbankens inköp eller rabatter - beroende på sedelens krav eller användningsgrad - och betalar beloppet på räkningen till exportören. Räkningen vidarebefordras sedan till den utländska importörens bank för insamling av pengar och kredit på samma sätt i det relativa NOSTRO-kontot för exportörens bank eller förhandlingsbank.

Alla transaktioner i samband med ett kreditbrev regleras av bestämmelserna i enhetliga tullar och praxis för dokumentärt kredit (UCPDC).

11. Övriga tjänster:

En bank med internationell verksamhet utökar flera andra tjänster till sina kunder. Tjänsterna innefattar factoring, förverkande, tillhandahållande av köparens / leverantörens kredit etc.

en. Deltagande i syndikerade lån :

Stora internationella banker deltar ofta i syndikerade lånefaciliteter som ges till de stora multinationella företagen eller regeringarna i suveräna länder. Lån till staten kallas statsskulder. Under syndikerade lån är en stor internationell bank bemyndigad av låntagaren för att ordna lånebeloppet. Denna bank kallas syndikatets "Lead Manager".

Huvudchefen kontakter andra banker med internationell verksamhet och uppmanar dem att delta i lånet mot vissa villkor. Om erbjudandet är godtagbart deltar bankerna i sådana syndikerade lån. Kreditrisken bärs av de enskilda bankerna som deltar i syndikationen.

b. facto~~POS=TRUNC:

En bank som fungerar som en "Factor", finansierar låntagaren mot fordran upp till den gräns som godkänts av dem. Säljaren av varor skickar fakturan och andra handlingar som anges av faktorn när och när en försäljning sker. Factorn rabatterar fakturan och gör omgående betalning till säljaren efter avdrag för hans provision och avgifter. Factorn tar sedan upp ansvaret att följa upp med köparen och återhämta fakturans belopp. Beroende på det relativa avtalet betalas kreditrisken av antingen säljaren eller Factoring Bank.

c. forfeiting:

Förfalskningsverksamhet från en bank innebär diskontering av medel- och långfristiga räkningar som säljaren har tagit på sin köpare. De fakturor som tas ut på köparen garanteras av köparens bank och därefter godkänner exportören räkningarna till förmån för förfalskningsbanken på "utan användning". Den förfalskande banken, därefter, rabatterar räkningen och uppdrag går till säljaren. Kreditrisken bärs av köparens bank som har avaliserat eller garanterat räkningen.

d. LIBOR - London Inter-Bank Offer Rate:

Mycket stora internationella banker i de viktiga finansiella centra i världen är engagerade i bulkhandel i fonder i alla viktiga valutor i världen. De är alla marknadsförare, det vill säga beredda att ta in pengar och göra lån i bulk när som helst. De behöver inte någon ledtid för att organisera och bevilja lån i utländsk valuta i US $, GBP, Euro, etc. Dessa stora banker i London och New York heter Money Center Banks.

Den räntesats som de stora internationella penningcentralbankerna i London erbjuder lån till andra banker i utländsk valuta, t.ex. US $, GBP, Euro, etc. heter London Inter-Bank Offer Rate eller LIBOR. Bankerna med internationell verksamhet låna medel i utländsk valuta på LIBOR. Detta är grundräntan vid vilken bankerna samlar in pengar och belastar marginalen för att komma fram till sin utlåningsränta för att ge utländska lån till sina kunder.

Marginalerna uttrycks som baspunkta, t ex 50 bp, 70 bp, 100 bp, etc. 100 bp gör 1%. Så när det sägs att priset är LIBOR + 200 punkter och om LIBOR är 6% + 2% = 8%, säger 6%.

En majoritet av interbanklånen i utländsk valuta prissätts med hänvisning till LIBOR, det vill säga den kurs som en bank kan låna på den internationella marknaden. Penningcentralbankerna i London, New York, Singapore, Frankfurt, Tokyo, etc., gör främst sina valutaförbindelser i LIBOR.

Det finns liknande andra interbankbankerbjudande priser som är zonspecifika, t.ex. SIBOR (Singapore Interbank Offer Rate) som används av banker i Sydostasien, EUROBOR (Euro Banks Offer Rate) som används av Europeiska unionen, men det kommer att ta lång tid för att dessa priser blir lika populära som LIBOR.

e. Utländsk valuta lån beviljas av de indiska bankerna :

Indiska banker kontaktas ofta av kunder för lån i utländsk valuta så att kunderna kan utnyttja fördelarna med billigare räntor på den internationella marknaden. En utländsk valuta, lånebeloppet på LIBOR +150 punkter springer runt 7, 5% vilket är billigare än räntan på hemmamarknaden, där styrräntan kretsar runt 12% till 13%.

Bankerna ordnar medlen antingen genom sina egna filialer eller den utländska korrespondenten och lånar på samma sätt till sina kunder i Indien till en högre skattesats. De utländska valutalånen (FCL) beviljas kunderna för både kortfristigt rörelsekapital och mellan- och långfristiga lån för investeringar.

Bankerna bär kreditrisken och, på förfallodagen för återbetalning, måste de återbetala lånet till utländsk bank, oavsett om kunden skulle kunna betala beloppet eller inte. Eftersom bankerna är låntagare på den internationella marknaden, har de inte råd att göra sig skyldiga till och måste hedra sitt åtagande gentemot utländska banker från vilka de lånat pengarna.

I Indien beviljas FCL i två olika former:

(i) Extern kommersiell låntagning (ECB); och

(ii) Lån som beviljats ​​mot insättningar enligt det icke-residenta utländska valutasystemet (FCNR).

I ECB måste fonderna höjas på den internationella marknaden till ett visst pris (LIBOR) och lånas ut till kunden efter att ha laddat sin egen marginal. För att höja ECB måste kunderna (mestadels företagshusena) följa vissa regleringsnormer som utarbetats av centralbanken i landet, det vill säga Indiens Reserve Bank.

Å andra sidan har bankerna redan tillgången till utlåning i utländsk valuta (mestadels US $, GBP, EURO och Yen) vid indianska diasporan som bor utomlands. Dessa medel används av bankerna att förlänga lån i utländsk valuta till sina kunder.

Det bör förstås att även om lånen beviljas i utländsk valuta, får kunderna medel i indiska rupier och ska betala tillbaka lånet i samma valuta. Endast skulden är bokad i utländsk valuta, och därmed finns det en del av valutarisken, dvs om växelkursen mellan indisk rupi och utländsk valuta blir negativ vid återbetalningstidpunkten, måste kunden utplåna mer mängd Indiska rupier.

Detta kan kompensera vinsten i räntedifferensen vid tidpunkten för låntagningen. För att täcka eller säkra denna risk måste kunderna utnyttja det framtida försäkringsbolaget genom att vidarebefordra bokningen av utländska valutaflöden. Emellertid är terminsskyddet under en mycket lång tid inte alltid tillgänglig på Forex Market, och i så fall måste låntagaren bära valutarisken. Dessutom är terminsskyddet på medellång och lång sikt vanligtvis mycket dyrt.

Ibland kan kunderna ha en naturlig häck genom att exporten fortskrider, om de är engagerade i exportaktiviteter. Eftersom exporträkningarna kommer att vara i utländsk valuta och intäkterna kommer att erhållas i framtida datum till de rådande räntorna vid den tiden, minskar valutarisken på FCL tidigare utnyttjas i stor utsträckning.