Finansiering Arbetskraftskapital av banker: 6 kommittéer

Följande punkter lyfter fram de sex kommittéer som deltar i finansieringen av rörelsekapital från banker, dvs. 1. Dehejia-kommittén 2. Tandon-utskottet 3. Chore Committee 4. Marathe Committee 5. Chakravarty Committee 6. Kannan Committee Report.

Finansiering Arbetskapitalutskott # 1. Dehejia-utskottets rapport:

National Credit Council utgjorde en kommitté med ordförandeskapet Shri VT Dehejia 1968 för att "bestämma i vilken utsträckning kreditbehovet för industri och handel sannolikt kommer att blåsas upp och hur sådana trender kan kontrolleras" och att gå in på att fastställa några normer för utlåning operationer av affärsbanker.

Utskottet ansåg att det också var en tendens att avleda kortfristig kredit för långfristiga tillgångar. Trots att utskottet ansåg att det var svårt att utveckla normer för utlåning till industriella problem, rekommenderade utskottet att bankerna skulle finansiera industrin på grundval av en studie av låntagarens totala verksamhet i stället för säkerhetsbasen ensam.

Kommittén rekommenderade vidare att låntagarens totala kreditbehov ska avskiljas i komponenten "Hård kärna" och "Kortsiktig".

Komponenten Hard Core som skulle utgöra den minsta nivån av varulager som industrin var skyldig att hålla för att upprätthålla en viss produktionsnivå bör sättas på en formell löptid och omfattas av återbetalningsplan. Utskottet var också av den uppfattningen att en kund normalt skulle vara skyldig att begränsa sina affärer till en bank bara.

Finansiering Arbetskapitalutskott # 2. Tandonkommitténs rapport:

Reserve Bank of India inrättade ett utskott under ordförandeskapet av Shri PL Tandon i juli 1974. Kommitténs mandat var:

(1) Att föreslå riktlinjer för handelsbanker att följa upp och övervaka krediten ur sikte på att säkerställa korrekt slutanvändning av medel och hålla koll på säkerheten för framsteg.

(2) Att föreslå typ av operativa data och annan information som bankerna får periodiskt från låntagarna och av Indiens reservbank från de ledande bankerna.

(3) Att lägga fram förslag om att förordna inventarier för olika branscher, både inom den privata och offentliga sektorn, och ange de allmänna kriterierna för avvikelse från dessa normer.

(4) Att göra rekommendationer om resurser för finansiering av minimikapitalkraven;

(5) Föreslå kriterier för tillfredsställande kapitalstruktur och sund ekonomisk grund i förhållande till upplåning.

(6) För att göra rekommendationer om huruvida det befintliga mönstret för finansiering av rörelsekapitalbehov genom kassakrediter / kassakrediter etc. behöver ändras, om så är fallet, föreslå lämpliga ändringar.

Utskottet ansåg att

(i) Bankkrediter förlängs med det tillgängliga säkerhetsbeloppet och inte enligt kundens nivå,

(ii) Banklån i stället för att tas som tillägg till andra finansieringskällor behandlas som första finansieringskälla.

Trots att kommittén rekommenderade fortsättningen av det befintliga kontantkreditsystemet, föreslog det vissa ändringar för att kontrollera bankfinansieringen. Bankerna bör få information om kundens operativa planer i förväg för att göra en realistisk bedömning av sådana planer och bankerna bör också veta slutanvändningen av bankkrediter så att finanserna endast används för ändamål för vilka de lånas ut.

Utskottets rekommendationer om utlåningsnormer har föreslagits under tre alternativ. Enligt den första metoden måste låntagaren bidra med minst 25% av rörelsekapitalgapet från långfristiga medel, dvs ägda medel och löptid Detta ger ett lägsta strömförhållande på 1, 17: 1.

Under den andra metoden måste låntagaren tillhandahålla minst 25% av de totala omsättningstillgångarna från långfristiga medel. Detta kommer att ge ett minsta nuvarande förhållande på 1, 33: 1. I den tredje metoden kommer låntagarens bidrag från långfristiga medel till att omfatta hela kärnkortsföremålen och minst 25% av saldotillgångarna, vilket stärker nuvarande förhållande ytterligare.

Finansiering Arbetskapitalutskott # 3. Chore Committee Report:

Indiens Reserve Bank i mars 1979 utsåg en annan kommitté under ordförandeskapet Shri KB Chore att granska arbetet med kontantkreditsystemet de senaste åren med särskild hänvisning till klyftan mellan sanktionerade gränser och omfattningen av deras utnyttjande samt att föreslå alternativ typ av kreditfaciliteter som borde säkerställa större kreditdisciplin.

Kommitténs viktiga rekommendationer är följande:

(i) Bankerna ska erhålla kvartalsvisa uppgifter i det föreskrivna formatet från alla låntagare som har rörelsekapitalkreditgränser på Rs 50 lacs och däröver.

(ii) Bankerna bör genomföra en periodisk granskning av gränser för Rs 10 lacs och däröver.

(iii) Bankerna bör inte bifurcera kontanter kreditkonton i efterfrågan lån och kontanter kreditkomponenter.

(iv) Om en låntagare inte lämnar kvartalsavkastningen i tid kan bankerna ta ut en straffränta på en procent av det totala utestående beloppet för standardperioden.

(v) Bankerna bör avskräcka från sanktioner av tillfälliga gränser genom att ta ut ytterligare ett procent av ränta över den normala räntan på dessa gränser.

vi) Bankerna bör fastställa separata kreditgränser för toppnivå och icke-toppnivå, om möjligt.

(vii) Bankerna bör vidta åtgärder för att omvandla kassakreditgränser till faktureringsgränser för finansiering av försäljningen.

Finansiering Arbetskapitalutskott # 4. Marathe-utskottets rapport:

Indiens Reserve Bank, 1982, utsåg en kommitté under ordförandeskapet i Marathe för att granska arbetet med kreditautoriseringsprogrammet (CAS) och föreslå åtgärder för att ge meningsfulla anvisningar till reservbankens kredithanteringsfunktion. Utskottets rekommendationer har accepterats av Indiens Reserve Bank med mindre ändringar.

Marathe-utskottets huvudrekommendationer omfattar:

(i) Utskottet har förklarat den tredje utlåningsmetoden, som Tandenkommittén föreslagit att släppas. Därför kommer bankerna i framtiden att ge krediter för rörelsekapital enligt den andra metoden för utlåning.

ii) Kommittén har föreslagit införandet av "Fast Track Scheme" för att förbättra kvaliteten på kreditbedömningen i banker. Det rekommenderades att kommersiella banker kan frigöra utan föregående godkännande av reservbanken 50% av den extra kredit som låntagarna behöver (75% vid exportorienterade tillverkningsenheter) där följande krav är uppfyllda:

(a) Uppskattningarna / prognoserna avseende produktion, försäljning, löpande kortfristiga tillgångar, övriga omsättningstillgångar, kortfristiga skulder utom banklån och nettokapital är rimliga med tanke på tidigare trender och antaganden om sannolika trender under framtiden projicerad period.

b) Klassificeringen av tillgångar och skulder som "nuvarande" och "löpande" överensstämmer med de riktlinjer som utfärdats av Indiens Reserve Bank.

(c) Projicerat strömförhållande är inte under 1, 33: 1.

(d) Låntagaren har lämnat kvartalsinformation och verksamhetsredovisning (formulär I, II och III) under de senaste sex månaderna inom föreskriven tid och förbinder sig att göra samma sak i framtiden också.

e) Låntagaren förbinder sig att regelbundet och snabbt förse banken med sitt årliga konto. Vidare måste banken granska låntagarens faciliteter minst en gång om året, även om låntagaren inte behöver förbättra kreditfaciliteterna.

Finansiering Arbets Capital Committee # 5. Chakravarty Committee Report:

Indiens Reserve Bank utsåg en annan kommitté med ordförandeskapet Sukhamoy Chakravarty för att se över det monetära systemet i Indien. Utskottet lade fram sin rapport i april 1985.

Utskottet gjorde två viktiga rekommendationer avseende finansieringskapitalet:

(i) Straffränta för försenade betalningar:

Utskottet har föreslagit att regeringen måste insistera på att alla enheter inom den offentliga sektorn, stora enheter inom den privata sektorn och statliga myndigheter måste inkludera straffklausul för straffränta i sina kontrakt för betalningar som försenas efter en viss period. Straffräntan kan fastställas till 2 procent högre än den lägsta utlåningsräntan hos leverantörens bank.

(ii) Klassificering av kreditgränsen under tre olika huvuden:

Utskottet föreslog vidare att den totala kreditgränsen som ska sanktioneras till en låntagare bör beaktas under tre olika huvuden:

(1) Kontantkredit I för att inkludera leveranser till regeringen,

(2) Kontantkredit II för att täcka särskilda omständigheter, och

(3) Normal rörelsekapitalbegränsning för att täcka balansfaciliteten.

Räntorna för de tre huvuden är också olika. Bankens grundläggande utlåningsränta ska debiteras kontantkredit II och den normala rörelsekapacitetsgränsen debiteras enligt nedan:

(a) För kontanterkreditandel: Maximal rådande utlåningsränta för banken.

(b) För Bill Finance Portion: 2% under bankens grundläggande utlåningsränta.

c) För låneandel: Räntan kan variera mellan bankens minsta och maximala utlåningsränta.

Finansiering Arbetskapitalutskott # 6. Kannankommitténs rapport:

Med tanke på den pågående liberaliseringen inom finanssektorn utgjorde Indian Banks Association (IBA) en kommitté med ansvar för Shri K. Kannan, ordförande och verkställande direktör för Bank of Baroda för att undersöka alla aspekter av rörelsekapitalfinansiering, inklusive bedömning av högsta tillåtna bankfinansiering (MPBF). Kommittén lade fram sin rapport den 25 februari 1997.

Det rekommenderades att de aritmetiska rigiditeter som Tandon-kommittén (och förstärkt av Chore Committee) i form av MPBF-beräkning hittills varit i praktiken, skrotas. Kommittén rekommenderade vidare att friheten till varje bank ges när det gäller att utveckla sitt eget system för rörelsekapitalfinansiering för snabbare kreditleverans för att effektivisera olika låntagare.

Det föreslog också att kreditkortsystemet (LCS), som förekommer i många avancerade länder, borde ersätta det befintliga systemet för bedömning / fixering av undergränser inom de totala rörelsekapitalkraven.

Kommittén föreslog att man skulle flytta tonvikten från likviditetsutlåningen (säkerhetsbaserad utlåning) till lånefinansieringen som kallades önskvärt bankfinansiering (DBF). Några av utskottets rekommendationer har redan godkänts av Indiens Reserve Bank med lämpliga ändringar.

De viktiga åtgärder som RBI antagit i detta avseende ges nedan:

(i) Bedömning av rörelsekapitalfinansiering baserat på konceptet MPBF, som rekommenderats av Tandon-kommittén, har dragits tillbaka. Bankerna har fått full frihet att utveckla ett lämpligt system för bedömning av låntagarnas rörelsekapitalbehov inom de riktlinjer och normer som redan föreskrivits av Indiens Reserve Bank.

ii) Omsättningsmetoden kan fortsättningsvis användas som ett verktyg för att bedöma kraven hos små låntagare. För småskaliga och små industrier har denna bedömningsmetod förlängts upp till de totala kreditgränserna för Rs 2 crore mot befintlig gräns på 1 crore.

(iii) Bankerna kan nu anta kontantbudgetningssystem för bedömning av rörelsekapitalfinansiering avseende stora låntagare.

(iv) Bankerna har också fått behålla den nuvarande metoden för MPBF med nödvändig ändring eller något annat system som de anser lämpliga.

(v) Bankerna bör fastställa öppen policy och riktlinjer för kreditutdelning för varje bred kategori av ekonomisk verksamhet.

(vi) RBI: s instruktioner avseende riktad kredit, kvantitativa begränsningar för utlåning och kreditförbud ska fortsätta att gälla. Det nuvarande rapporteringssystemet till RBI enligt Credit Monitoring Arrangement (CMA) ska även fortsätta att gälla.