Snabba anteckningar om värdesdatum

"Value Date" är det datum då Forex Transaction äger rum. Det är den dag då de två parterna i transaktionen byter valuta och endera parten mottar eller betalar hemvaluta i utbyte mot utländsk valuta.

Med ett exempel kan vi säga att när bankiren ligger i Mumbai, Indien (antar kallad Muni) gör en transaktion med bankiren som ligger i New York, USA (anta Nemi). att få US $ i utbyte mot indiska rupier.

Nu den dag då Muni betalar indiska rupier till Nemi i utbyte mot US $, är den dagen känd som "Value Date" Detta datum är inte känt som transaktionsdatum eller utbytesdatum eller med något annat namn. men endast kallat "Value Date", eftersom det här värdet har överförts eller överförts på det här datumet. Således är det i Forex Management det känt som Value Date.

I verkligheten är transaktionsdatumet inte detsamma på grund av tidsskillnaderna mellan finansiella centra i världen. Därför för att underlätta Forex Transaction används Value Date-konceptet, där värdedatumet förblir detsamma vid både de finansiella centra enligt deras tid och tar bort tidsskillnadseffekten.

Olika standarder nomenklaturer accepteras över hela världen och praxis är utbredd, vilket bidrar till att bestämma värdetid för växling av valutorna. Dessa standarder har skapats och godkänts, eftersom pengemängden har ett tidsvärde. Tidsvärdet resulterar i att räntesats skapas och resulterar i förändring i värdet av pengarna i endera valutan.

Eftersom räntesatserna över länderna i världen inte är lika, skiljer räntesatsen och därmed skiljer sig också den totala växelkursen.

Valutadatumet för Forex-transaktionen måste därför vara en arbetsdag när både de finansiella centren, mellan vilka utbytet måste ske, måste arbeta samtidigt och pengarna utbyts omedelbart samtidigt. Med uppfinningen av Internet och olika satelliter som cirklar jorden, görs realtidstransaktionen tillfredsställande.

Några av standardnomenklaturerna för värdesdatum är följande:

en. Klar eller kontantvärde idag:

Det är en slags kurs som är citerad för transaktionen som kommer att lösas omedelbart på dagen för kontraktet. Till exempel, en kontakt som ingick den 13 mars, är transaktionen som avgörs endast den 13 mars.

b. I morgon ("tom") - värde i morgon, eller nästa arbetsdag:

Det är en slags kurs som är citerad för transaktionen som kommer att lösas nästa arbetsdag från kontraktsdatumet. Till exempel ingick kontraktet den 13 mars; Transaktionen ska avvecklas den 14 mars (förutsatt att det inte finns någon helgdag 14 mars).

c. Spot - värde andra affärsdagen efter handelsdagen:

För en transaktion som upptas vid periodens värde, sker valutakursen den andra arbetsdagen till transaktionsdagen. Således, om platsen transaktionen är klar på måndag, kommer valutor att bytas på följande onsdag förutsatt att det här är en arbetsdag i båda centra.

På samma sätt, för en spot-transaktion som görs på torsdag, kommer valutorna att ändras på följande måndag, där det inte finns några valutatransaktioner på lördagar och söndagar (Handelsdagar: Torsdag, 1: e arbetsdag: Fredag, 2: ^e arbetsdag: Måndag)

d. Framåt - valfritt datum utöver plats:

Reglerna för fastställande av värdetid för standardlöptider för terminsransaktioner är följande:

jag. I allmänhet är värdetid för ett kontrakt på en månad framåt datumet i nästa månad motsvarande "spot" -värdet. Låt oss överväga en transaktion som görs onsdagen den 8 januari 2014. Värdet för en spot-transaktion är fredag ​​den 10 januari och värdetid för en månadstransaktion som genomförs den 8 januari är 10 februari.

ii. Om det värderade datumet som beräknas beräknas vara en semester i antingen centrum (som det är i ovanstående fall, antag 10 februari 2014 vara en lördag), efterföljande arbetsdag. I det här fallet den 12 februari 2014 kommer det att vara värdetid för en månadstransaktion. Om detta innebär en förändring av månaden skulle den föregående arbetsdagen bli värdetid.

III. Regeln om "ingen förändring i månaden" gäller även om den aktuella månaden inte har ett datum som motsvarar spotdatumet.

iv. Det finns ett annat undantag om stämningsdatumet är sista datumet för månaden. I så fall är värdet för ett kontrakt på en månad framåt den sista arbetsdagen i den följande månaden. (Om plats är 28 februari, kommer en månad fram till 31: e och inte 28: e mars)

(I ovanstående exempel har helgdagar andra än 26 januari, lördagar och söndagar blivit ignorerade. Samma regler gäller också två, tre, fyra månader framåt).

Transaktionerna avseende valutaterminstransaktioner med olika löptider som en månad eller två månader mm gäller för olika inlåning och lån som görs mellan parterna.

Om någon av parterna i transaktionen inte har exakta uppgifter om vilka han kan bestämma utbytesdagen, kan de anlända en transaktion, vilket i sin tur ger möjlighet att bestämma värdetid under transaktionens varaktighet eller period som bestäms eller föreskrivs.